Islamic financial planning for households

Sigit S. Wibowo
3 Oktober 2020

disajikan pada seminar
Universitas Islam Bandung

sswibowo.github.io

Rerangka penyajian

  • Dasar-dasar Perencanaan Keuangan
  • Proses Perencanaan Keuangan Syariah
  • Aplikasi praktis

Definisi

  • Financial planning
    • “a method of preparing for future household financial needs in an efficient manner” (Alfest, 2004)
    • “process designed to enable a consumer to achieve his/her/their personal financial goals” (ISO, 2005)
  • Wealth management
    • “…no generally accepted standard definition… but a basic definition would be financial services provided to wealthy clients, mainly individuals and their families” (Maude, 2006)

Dimensi tujuan pengelolaan keuangan

  • Waktu (time horizon)
    • jangka pendek
    • jangka menengah
    • jangka panjang
  • Ketidakpastian (uncertainty & risk)
    • dapat diprediksi
    • tidak dapat diprediksi
  • Ukuran kekayaan: Net worth
    • Net worth = Total aset - Total kewajiban
    • Net worth = (Properti+Tabungan+Aset finansial) - Total kewajiban

Perencanaan keuangan dari perspektif syariah

  • Tujuan hidup seorang muslim
  • Konsep wealth dalam Islam
    • harta dan kekayaan milik Allah SWT
    • manusia adalah khalifah yang memegang amanah
    • transaksi dan penggunaan sumber daya/kekayaan sesuai syariah

Perencanaan keuangan dari perspektif syariah

  • Maqasid al Shariah (مقاصد الشريعة)
    • jaga agama (حفظ الدين)
    • jaga jiwa (حفظ النفس)
    • jaga akal (حفظ العقل)
    • jaga keturunan (حفط النسل)
    • jaga harta (حفظ المال)
  • Islamic financial planning/wealth management

Maqasid syariah dan perencanaan keuangan

Proses perencanaan keuangan syariah

  • Penetapan tujuan dan prioritas
  • Pengumpulan data dan informasi
  • Analisis informasi dan kondisi keuangan
  • Penyusunan rencana keuangan
  • Eksekusi rencana keuangan
  • Monitoring dan evaluasi

Ruang lingkup perencanaan keuangan syariah

  • Wealth generation (asset & credit management)
  • Wealth protection (risk management & sharia insurance)
  • Wealth accumulation (sharia investment)
  • Wealth preservation (retirement planning)
  • Wealth purification (zakat & income tax planning)
  • Wealth distribution (Islamic estate, succession planning & waqaf)

Perencanaan keuangan dan hierarki kebutuhan

Wealth generation

  • Halal vs. haram
    • Jenis lapangan pekerjaan
    • Jenis usaha
  • Judi (ميسر), penipuan (غرر), bunga (ربا)

Wealth generation

  • Pengelolaan aset
    • Penganggaran dan alokasi belanja
    • Pengelolaan dana (harian/bulanan)
    • Tabungan berbasis syariah: mudaraba, wadiah
    • Dana darurat (uang untuk 3-6 bulan)
    • Dana haji
    • Dana pendidikan
  • Pengelolaan pembiayaan (“kredit”)
    • Pembiayaan/KPR syariah: musharaka, ijarah, murabaha
    • Pembiayaan mikro berbasis syariah dan wakaf
    • Gadai syariah

Wealth protection

  • Prinsip utama: saling membantu (تعاون)
  • Fitur penting:
    • investasi halal
    • mutual guarantee (تبرّ)
    • profit sharing
  • Jenis:
    • general takaful (~asuransi umum)
    • family takaful (~asuransi jiwa)
  • Asuransi kesehatan & BPJS Kesehatan

Wealth accumulation

Wealth accumulation

  • Konsep risk-return trade-off
  • Jenis aset:
    • Saham
    • Obligasi syariah/sukuk
    • Reksadana syariah
    • Exchange traded funds (ETF)
    • Islamic real estate investment trust (REITs)
    • Komoditas
  • Diversifikasi aset dan konsep portofolio
  • Strategi investasi: pasif vs. aktif

Wealth preservation

  • Program dana pensiun (purna kerja):
    • Manfaat pasti
    • Iuran pasti
  • Penyelenggara dana pensiun (konvesional dan syariah):
    • Dana Pensiun Pemberi Kerja (DPPK)
    • Dana Pensiun Lembaga Keuangan (DPLK)
  • BPJS Ketenagakerjaan

Wealth purification

  • Makna pemurnian (Lahsasna, 2017)
    • pemurnian hati dan jiwa
    • pemurnian harta/kekayaan (thayyib)
  • Zakat
    • Zakat fitrah
    • Zakat maal: penghasilan, emas/perak, perniagaan, pertanian

Wealth purification

  • Tax saving, bukan menghindari pajak
  • Pajak perseorangan
    • Pajak pembelian
    • Pajak properti
    • Pajak penghasilan
    • Pajak kekayaan (estate tax)
  • Pelaporan pajak pribadi

Wealth distribution

Faraid

  • Hukum yang menentukan bagaimana (estate) milik seorang muslim harus ditangani dan didistribusikan setelah wafatnya (Zuleikha & Mohamad, 2017)

Waqf

  • Amal wiyata (endowment) untuk tujuan-tujuan tertentu (El Khatib, 2017)
  • Jenis wakaf:
    1. wakaf publik (waqf khayri)
    2. wakaf familial (waqf ahli)

Aplikasi perencanaan keuangan

Daftar Pustaka