Submitted to Konstanz Seminar in april 2024



Camilo Santa Cruz
E-mail:
July, 2023

Economic returns of bilingualism in Costa Rica. Evidence for 2010 - 2023

Abstract

Costa Rica has modernized its productive system in the last 30 years by specializing in attracting high-tech FDI and processes typical of a knowledge-intensive economy. The productive model for which it has opted has also presented its social costs to the extent that the level of job creation has been less than those destroyed, a condition typical of transitions between technological waves without an adequate articulation between knowledge, skills and training required in modern processes. One of the knowledge that is almost a condition to be an active part of the new economy is the command of English. Given this, the main objective of this study is to determine the economic returns of bilingualism in Costa Rica. With information from a pseudo panel between the years 2010 and 2023 and the use of probabilistic models, the aim is to identify the effect of proficiency in English on access to employment. Likewise, by reducing the data for employed people, a wage premium of 13% is detected for bilingual people after controlling for factors such as firm size, industry, type of occupation, sex, region, among others.. The estimated effects are consistent with the hypotheses proposed in the research project and are crucial to understand the importance of bilingualization of the labor force to achieve a more skilled employment intensive economy.

Keywords

Labor Economics, Technological waves, Innovation waves, Wage premium, Labor market, Education returns, bilingualism

Retorno económico del bilingüismo en Costa Rica. Evidencia con pseudo panel 2010 - 2023

Resumen

Costa Rica ha modernizado su sistema productivo en los últimos 30 años especializándose en la atracción de IED de alta tecnología y procesos propios de una economía intensiva en conocimiento. El modelo productivo por el que se ha optado también ha presentado sus costos sociales en la medida en que el nivel de creación de empleo ha sido menor que el destruido, condición típica de transiciones entre ondas tecnológicas sin una adecuada articulación entre conocimientos, habilidades y formación requerida en los procesos modernos. Uno de los conocimientos que es casi una condición para ser parte activa de la nueva economía es el dominio del inglés. Ante esto, el objetivo principal de este estudio es determinar los retornos económicos del bilingüismo en Costa Rica. Con información de un pseudo panel entre los años 2010 y 2023 y el uso de modelos probabilísticos, se pretende identificar el efecto del dominio del inglés en el acceso al empleo. Asimismo, al reducir los datos de personas ocupadas, se detecta una prima salarial del 13% para las personas bilingües después de controlar por factores como el tamaño de la empresa, la industria, el tipo de ocupación, el sexo, la región, entre otros. Los efectos estimados son consistentes con las hipótesis planteadas en el proyecto de investigación y son cruciales para comprender la importancia de la bilingüización de la fuerza laboral para lograr una economía intensiva en empleo más calificado.

Palabras clave

Economía laboral, Ondas tecnológicas, Ondas de innovación, Prima salarial, Mercado de trabajo, Retorno de la educación, bilingüismo